Nos temps forts de l’année
Sur le podium mondial de l’Export Finance
Les League Tables Dealogic 2024 distinguent de nouveau l’expertise de Crédit Agricole CIB en Export Finance, une activité clé de la Banque de Financement.
Notre position de numéro 2 mondial repose sur un réseau international et des équipes présentes dans plus de vingt localisations et couvrant plus de trente marchés sur les cinq continents.
Une Banque chef de file
En 2024, le marché des financements est resté dynamique, soutenu par des besoins croissants en infrastructures. Crédit Agricole CIB a su établir des relations solides avec les principales agences de crédit à l’exportation et accompagner ses clients dans un contexte chahuté.
Crédit Agricole CIB continue d’apporter des solutions de financement adaptées, malgré les défis géopolitiques et environnementaux. La Banque s’illustre par son engagement dans la structuration de nombreuses transactions innovantes et se classe systématiquement parmi les premières banques chefs de file en Export Finance au niveau mondial.
Nous sommes plus que jamais mobilisés pour nos clients confrontés aux défis géopolitiques et environnementaux. Notre capacité à les accompagner dans leurs projets stratégiques est reconnue par les League Tables ECA Mondiales de Dealogic en 2024.
Jean-François Balaÿ
Directeur général déléguéDes résultats exceptionnels et des objectifs stratégiques déjà atteints
Avec 6,6 Md€ de revenus (+8%) et 2,2 Md€ de Résultat net part du Groupe (+ 23%), Crédit Agricole CIB affiche en 2024 la meilleure performance de son histoire. Sous l’impulsion du plan stratégique « Ambitions 2025 » lancé en 2022, Crédit Agricole CIB est ainsi devenu le premier contributeur aux résultats de Crédit Agricole S.A.
Des revenus en hausse confirmant la force de notre modèle
Les revenus ont connu une croissance équilibrée entre banque de financement (51%) et banque de marché et d’investissement (49%), et se répartissent entre les grandes entreprises (52%), les institutions financières (36%) et les sponsors financiers (12%). Ce modèle nous permet de garantir une rentabilité sur la durée, limiter les risques et maximiser les synergies entre les différents métiers. Nous avons ainsi doublé notre Résultat net part du Groupe en 10 ans et augmenté nos revenus de plus de 50% malgré un contexte d’instabilité.
Nous abordons la dernière année de notre plan stratégique en démontrant notre capacité à nous développer dans le respect des valeurs fondamentales du Groupe.
En croissance régulière depuis 5 ans, nos résultats ont atteint avec plus d’un an d’avance les objectifs stratégiques qui nous étaient fixés par le Groupe.
Olivier Bélorgey
Directeur général délégué & Directeur financierDonner du sens à l'épargne
Crédit Agricole Impact Carbone est une solution d’investissement durable élaborée par Crédit Agricole CIB et distribuée par les Caisses régionales à leurs clients particuliers. Elle fait partie d’une gamme de produits structurés à impact adossés à des titres de créances verts détenus par la Banque. Ces instruments permettent de financer ou refinancer exclusivement des projets à impact environnemental positif, en ligne avec les objectifs de décarbonation du groupe Crédit Agricole.
Une offre responsable pour nos clients
Grâce à Crédit Agricole Impact Carbone, les clients des Caisses régionales ont accès à une offre d’investissement intégrant une exposition aux marchés actions alignée avec l’Accord de Paris et qui intègre un dispositif de contribution aux engagements climat de la France. Elle leur permet ainsi de renforcer leur démarche ESG et de participer à l’économie bas-carbone de demain.
Via ce dispositif unique de contribution volontaire, 0,5% des fonds collectés sont alloués au financement indirect et partiel de projets agricoles français de transition, labellisés « Label Bas Carbone » en partenariat avec France Carbon Agri.
Avec Crédit Agricole Impact Carbone, nous renforçons notre engagement en faveur de la neutralité carbone. Cette offre est innovante car elle associe des titres de créances alloués au financement de projets verts, un indice actions aligné sur l’Accord de Paris, et un soutien à la transition bas-carbone de l’agriculture française.
Pierre Gay
Directeur général délégué et Responsable mondial des marchés de capitauxInformatique quantique, des résultats concluants
Crédit Agricole CIB s’est associé, dès 2021, à deux entreprises technologiques de renommée mondiale, le Français Pasqal et l’Espagnol Multiverse Computing, pour explorer les applications de l’informatique quantique sur les marchés de capitaux et la gestion des risques.
Trois PoCs (« Proof of Concept » ou « Preuve de Concept »), dont un lancé l’an dernier, ont démontré les avantages du calcul quantique, ouvrant la voie à des applications réelles.
Une optimisation des ressources rares
Le projet QSRO (Quantum Scarce Ressources Optimisation), lancé en 2024, vise à optimiser l’allocation des ressources financières rares, telles que les coûts de capital et de financement, notamment de notre portefeuille de dérivés.
Dans ce domaine, à chaque réallocation, le nombre de combinaisons possibles augmente de manière exponentielle. Le calcul quantique répond à cette complexité, ingérable par les technologies classiques. Ce cas d’usage contribue à inventer la banque de demain.
Le projet QSRO est un pas de plus vers la réalité de l’intérêt du calcul quantique dans la Banque. Pour Crédit Agricole CIB, c’est également l’opportunité de développer nos compétences dans le domaine du quantique, technologie qui pourrait à moyen terme avoir un impact majeur sur notre industrie.
Pierre Dulon
Directeur général adjoint en charge d'IT & Operations ServicesUn nouveau cadre de financement des Sustainability-linked loans
Crédit Agricole CIB renforce son engagement en faveur d’une finance responsable avec l’adoption d’un nouveau document cadre pour les prêts liés au développement durable (Sustainability-linked loans). Ce cadre repose sur un répertoire de performance ESG, élaboré avec l’International Capital Market Association (ICMA), garantissant un processus transparent d’évaluation et de sélection des prêts éligibles.
La Banque a émis une première obligation, adossée à un portefeuille de 3 Md¥, avec Sumitomo Life Insurance Company, illustrant l’application concrète de ce cadre innovant. Il permet aux investisseurs de soutenir des entreprises alignées sur une trajectoire climatique ambitieuse, en ligne avec l’Accord de Paris.
Une stratégie de décarbonation intégrée à toutes nos activités
La transition énergétique est au cœur de nos décisions stratégiques. Notre exposition aux énergies bas carbone a augmenté de 80% en trois ans, tandis que les financements pour l’extraction de pétrole et de gaz ont diminué de 25%.
Nos revenus en finance durable n’ont cessé de croître ces dernières années. Nous avons des projets et des transactions dans ce domaine avec 2 clients sur 3, à l’échelle mondiale.
Aujourd’hui, 70% des revenus de la Banque sont générés avec les clients que nous accompagnons dans la finance durable, contre 35% en 2021. À l’échelle mondiale, nous structurons des financements durables adaptés aux enjeux des régions. En Europe, nous avons été ESG Structurer Advisor du premier prêt vert aligné sur la taxonomie européenne pour OVHcloud. En Asie, nous avons développé des financements durables ciblant les secteurs du transport et du leasing.
Grâce à ces initiatives, Crédit Agricole CIB a été reconnu « Best Bank for Sustainability » et « Asia-Pacific ESG Financing House » par l’International Financing Review (IFR), soulignant notre leadership en matière de finance durable.
En intégrant des critères ESG rigoureux dans nos financements et en structurant des solutions innovantes pour nos clients, nous affirmons notre rôle de leader dans la finance durable. Ce nouveau cadre de financement pour les prêts liés au développement durable nous permet d’accompagner efficacement la transition énergétique de nos clients tout en garantissant une transparence totale aux investisseurs.
Didier Gaffinel
Directeur général adjoint et Responsable mondial du Coverage et de la banque d'investissementEn ordre de marche pour Bâle IV
Enjeu majeur pour le Groupe et pour Crédit Agricole CIB, la mise en conformité avec le règlement CRR3 et la directive CRD6, transcription de la réglementation de Bâle IV, a donné lieu à un programme pluriannuel.
Dans ce cadre, Crédit Agricole CIB mobilise de nombreuses ressources pour répondre aux nouvelles exigences liées aux actifs pondérés par les risques (RWA) et à la mise en place d’un Output Floor* qui fait évoluer nos modes de calcul, notamment ceux effectués via nos modèles internes. En effet, la nouvelle réglementation en restreint l’usage pour un certain de nombre de contreparties (Large Corporates, Banques, Assurances, etc.) ainsi que pour certains types d’approches comme par exemple pour le Risque Opérationnel ou le Risque CVA (Credit Valuation Adjustment), pour lesquels l’utilisation des modèles internes n’est plus autorisée.
Un projet structurant
L’évolution des calculs de RWA, en commençant par ceux du portefeuille de crédit, va avoir une incidence sur les cotations proposées à nos clients sur les produits et sur certains segments de clientèle. C’est donc tout un écosystème qu’il faut faire évoluer, du traitement de la donnée aux reportings, en passant par l’évolution de nos systèmes d’information et de nos modèles de calcul.
Les travaux des équipes qui suivent les risques crédit, risques opérationnels, risques de marché et la finance ont ainsi démarré au second semestre 2023, pour une première application au premier trimestre 2025.
* L’Output Floor est une des mesures visant à réduire la variabilité excessive des exigences de fonds propres des banques calculées à l’aide de modèles internes, et ainsi améliorer la comparabilité des ratios de fonds propres des banques.
La mise en conformité avec Bâle IV est un enjeu structurant qui mobilise l’ensemble de la direction Risques et Contrôle Permanent. L’évolution des calculs de RWA et la mise en place de l’Output Floor nécessitent une approche rigoureuse et coordonnée pour assurer une transition fluide tout en préservant la solidité financière de Crédit Agricole CIB.
Natacha Gallou
Directrice générale adjointe et Responsable des Risques et du contrôle permanentUn projet stratégique de responsabilisation
Dans le cadre du Projet Humain du Groupe, aligné avec le plan stratégique « Ambitions 2025 », Crédit Agricole CIB s’est engagé dès 2020 dans une démarche de mise en responsabilité impliquant collaborateurs, managers et équipes de direction afin d’accompagner sa croissance, de maintenir un niveau élevé d’engagement des collaborateurs et de responsabiliser à tous les niveaux de l’organisation.
La transformation managériale et culturelle au sein de Crédit Agricole CIB s’est accélérée en 2024, avec le déploiement de la démarche auprès de 1 800 collaborateurs supplémentaires – en France, en Europe, mais aussi aux États-Unis et en Asie.
Finalisation du projet NOW (« New ways Of Working »)
Le projet NOW a permis d’accompagner cette transformation en développant de nouveaux modes de travail s’appuyant sur une organisation hybride, des espaces de travail repensés ainsi que de nouveaux outils et applications. Tous les collaborateurs bénéficient à présent d’un environnement de travail favorisant la culture du collectif, la transversalité, l’efficacité opérationnelle et la mise en responsabilité.
Le Projet Humain place la responsabilité individuelle et collective au cœur de la transformation managériale et culturelle. Le développement de nouveaux modes de travail nous permet d’accompagner cette transformation grâce à un environnement favorisant l’autonomie et la mise en responsabilité de chacun.
Anne-Catherine Ropers
Directrice générale adjointe et Directrice des Ressources HumainesL’organisation M&A au service des clients européens
S’appuyant sur une centaine d’experts en M&A et un solide réseau international, Crédit Agricole CIB accompagne ses clients dans leurs opérations stratégiques les plus complexes.
En novembre 2024, Crédit Agricole CIB est intervenu en tant que conseil auprès de Macquarie Asset Management et Ferrovial dans la cession d’AGS Airports (aéroports d’Aberdeen, Glasgow et Southampton) à AviAlliance. Avec cette opération, à 1,5 Md£, la Banque démontre sa capacité à accompagner ses clients dans l’évolution stratégique de leur activité.
Une expertise sectorielle de pointe
Ce mandat auprès de deux des plus importants investisseurs mondiaux dans les infrastructures illustre la force de notre franchise M&A Infrastructure et notre connaissance approfondie du secteur aéroportuaire.
Fruit d’une excellente collaboration entre les équipes, ce succès témoigne de notre expertise sectorielle pointue, notamment dans les domaines de la transition énergétique, des infrastructures, du transport et de la mobilité.
L’expertise de Crédit Agricole CIB s’appuie sur un dispositif d’origination solidement ancré dans un certain nombre de secteurs clés et sur des équipes M&A implantées en Europe.
Georg Orssich
Senior Regional Officer pour l’Europe (hors France)Une nouvelle entité sous le ciel de Montréal
Afin d’accompagner le fort développement de son pôle Grandes Clientèles dans la région Amériques, de mieux servir ses clients internationaux et d’accroître son efficacité opérationnelle, Crédit Agricole CIB a ouvert un nouveau centre de services au Canada, Crédit Agricole Services & Operations Inc.
Renforcer notre infrastructure de services pour nos clients de la zone Amériques
Fondée sur un modèle « Follow the sun* » pour les plateformes de fonctions support, la nouvelle entité regroupe, depuis mars 2024, les services de traitement des opérations nécessaires aux équipes d’Amérique du Nord de Crédit Agricole CIB, ainsi que de CACEIS.
Nos opérations étaient jusqu’à ce jour réparties entre la zone Asie-Pacifique et la région de New-York. En implantant un nouveau centre de services à Montréal, nous augmentons notre efficacité opérationnelle en éliminant les situations de décalage horaire. Cette entité canadienne nous permet également d’accéder à un vivier diversifié de talents.
* Le modèle Follow the sun consiste en l’application de processus sur différents fuseaux horaires lorsqu’une entreprise possède ses sièges dans plusieurs pays.
Crédit Agricole Services & Operations Inc. à Montréal nous permet d’accroître notre efficacité opérationnelle, mais aussi de renforcer notre visibilité et notre expertise.
Stéphane Ducroizet
Senior Regional Officer, région AmériquesUne Banque engagée pour la durabilité
En 2024, Crédit Agricole CIB en Asie-Pacifique a été désigné « Asia-Pacific ESG Financing House of the Year » par International Financing Review (IFR), reconnaissant son rôle de premier plan en matière de financement durable dans la région.
Crédit Agricole CIB s’est distingué en accompagnant ses clients dans leur transition énergétique et en structurant des financements qui soutiennent leur stratégie de décarbonation.
Des expertises plébiscitées par nos clients
En 2024, nous avons mené des opérations ESG inaugurales pour nos clients en Asie-Pacifique autour de thèmes tels que le financement de la transition énergétique, la neutralité carbone, la biodiversité et les taxonomies internationales.
Nous avons également accompagné des entreprises de secteurs plus difficiles à décarboner, en agissant notamment en tant que conseiller pour la structuration de prêts liés aux objectifs de développement durable auprès de CCB Financial Leasing, CDB Aviation et Cebu Pacific, contribuant ainsi à réduire les émissions de carbone dans le secteur du transport aérien.
Notre équipe de financement ESG en Asie-Pacifique compte parmi les plus importantes du marché et s’étoffe rapidement pour répondre à la demande. En 2024, Crédit Agricole CIB a mis en place une équipe locale de financement ESG au Japon dans le cadre de sa stratégie pour la région.
Nous sommes convaincus que la finance a un rôle déterminant à jouer dans la transition énergétique et le développement durable. L’Asie-Pacifique, région qui connaît la croissance la plus rapide, a d’importants besoins et offre de formidables opportunités dans ces domaines. Être reconnu « Asia-Pacific ESG Financing House of the Year » reflète notre engagement à accompagner la région dans sa transition vers une économie bas carbone, en proposant à nos clients régionaux et internationaux des solutions financières innovantes et durables, adaptées à leurs besoins spécifiques et permettant de répondre aux enjeux environnementaux et sociétaux.
Jean-François Deroche
Senior Regional Officer, région Asie-Pacifique